ブラジルにウォーレン・バフェットがいることをご存知だろうか？ その通り！ 証券取引所で個人投資家として偉大な歴史を持つ、櫛でとかした白髪の輝かしい小柄な紳士、ルイス・バルシがいるのだ。

サンパウロ出身の82歳の彼は、ブラジルの長期投資家たちに「配当王」として知られている。

結局のところ、彼の投資戦略は、多くの忍耐力（これは投資家の最大の美徳のひとつである）に依存している。

ルイス・バルシはこのような観点から、配当のある企業のポートフォリオで約20億レアルを蓄えた。

ブラジル人ルイス・バルシの軌跡と投資についてもっと知りたくはないか？

バーシ流投資術をご覧ください！

ルイス・バルジとは？

ルイス・バルジ・フィーリョはスペイン移民の子孫で、1歳の時から父親がいない。

幼少期はサンパウロの有名なブラース地区で過ごし、母親と長屋に住んでいた。

このような環境の中で、リトル・バルシは非常に早くから働き始めた。

すべての始まりは、青年が靴磨きや仕立て屋の見習いとして働き始めたことだった。

その稼ぎで何とか会計技師として卒業した。

このような現実の中で、会計のバックグラウンドを持つバルジは株式市場にチャンスを見出した。

これをきっかけに、サンパウロ出身の若く優秀な彼は、「年金株式ポートフォリオ」として知られる独自の投資法を開発した。

基本的に彼の投資手法は、好配当を保証する企業の株式に資本を集中させるものだった。

言い換えれば、これは長期的な戦略であり、投資家はもはや働く必要がないほど十分な収入を確保することになる。

たとえば2019年、バルシはエレトロブラスから400万BRLの利益を受け取っており、これは月給30万BRLに相当する。

詳細：これはサンパウロのポートフォリオに含まれる数社のうちの1社の利回りである。

Eternit、Itaúsa、Klabin、Grupo Ultra、Unipar Carbocloro、Taurus、Transmissão Paulistaのような企業に投資している人の収入がどのようなものか考えてみよう。

バルジ：シンプルな習慣の男

ウォーレン・バフェットと同じように、ルイス・バルジ・フィーリョはシンプルな習慣の持ち主である。

シュールに聞こえるかもしれないが、億万長者のバルジはサンパウロの地下鉄で高齢者用の特別無料乗車券「ビルヘテ・ユニコ」を利用している。

加えて、シニア投資家はこの年齢になっても、週に2回ブローカーのオフィスで働き続けている。

バルシ氏は5人の子供の父親で、そのうち2人は金融市場で働き続けている。

実際、末娘のルイーズは投資家を育成するプログラムを立ち上げ、デジタル教育会社Actions Guarantee the Future（AGF）を設立した。

トレーニングと労働

質素な家庭に生まれたとはいえ、バルシには教育以外の何物も欠けていた。

母親は学校を卒業できなかったので、息子に勉強させた。

だからその熱心な母親は、息子が授業に集中できるよう、学校を休まず、いつも満腹の状態で登校するよう要求した。

靴磨きの少年、映画館の菓子売り、仕立て屋見習いなどを経て、14歳で証券会社に就職した。

その時、会計の技術的な訓練をしたいという願望が生まれた。

技術学位取得後、バルジニャ法科大学（MG）で法学を、サンパウロ経済・金融・行政学部で経済学を学んだ。

ルイス・バルシの物語：すべてはいかにして始まったか

学位を取得したルイス・バルジは、貸借対照表の構造と分析に関する授業を始めた。

彼がこの分野に興味を持ったのは会計士になったことがきっかけで、現在もこの技術を綿密に応用している。

しかし、市場に興味を持った若者にとって、得るものはこれだけではなかった。

実際、バルジはそのキャリアの中で監査役の職に就き、この職でブラジルの社会保障の持続可能性に疑問を抱くようになった。

だから、30歳になる前に、若者はすでに老後の心配をしていた。

バルジのゴールは貧乏に戻ることではなく、若い頃のような惨めな状態に戻ることだった。

彼が投資を始めたきっかけは、ブラジルの年金制度を分析したことだった。

そしてその知識をもとに、彼は2つの結論を導き出した：

1. システムは崩壊に向かっていた；
2. 引退後の生活は仕事だけに頼っていた。

このような現実の中で、バルジは公務員とビジネスマンだけが老後の心配をする必要がないことに気づいた。

結局のところ、仕事をやめても公務員は給与を全額受け取ることができたし、起業家は自分の作った会社から利益を受け取り続けることができた。

言い換えれば、他のグループの人々は、おそらく引退後の生活の欠如によって苦しむ可能性があったのだ。

そのため、バルシは政府で働くことに興味がなく、起業家になる道を選んだ。

ルイス・バルシの投資家としての初期キャリアの物語

多くの人がそうするように中小企業のオーナーになる代わりに、バルシはパートナーとしていくつかの大企業に投資することにした。

こうしてバルシは最初の株を買った。

面白いことに、サンパウロ出身の彼がパートナーとしての生活をスタートさせた当時、友人は個人年金に加入するよう彼を説得しようとした。

しかし、ルイス・バルシは聞く耳を持たず、それが最善の選択だった。

しかしもちろん、投資家は手札がない状態でこの賭けに出たわけではない。

実際、バルジは監査役として企業のバランスシートに接する機会が多く、1970年には、すべてのセクターとその「永続性」のレベルを慎重に評価した研究書『株式は未来を保証する』を作成した。

その結果、彼が結論づけたのは、長年にわたって存続する可能性が最も高い経済セクターは、食料、衛生、エネルギー、鉱業、金融だった。

調査によると、バルシはこれらの業界の上場企業をリストアップし、長期的な成功の可能性が最も高い企業を選んだ。

アンダーソン・クレイトンとCESP

長時間の分析の結果、バルシは投資先として最適なのはアンダーソン・クレイトンという外資系企業で、1株あたりの株価は50セント、配当金は12セントという結論に達した。

しかし、この取引には長期的な成功というギャップがあった。

というのも、この会社のオーナーは80代の女性2人で、他社からの買収提案を拒否するのが難しかったからだ。

その結果、バルシは戦略を変更せざるを得なくなり、この動きの中で、投資しようとする企業を深く知ることが重要であることに気づいた。

そこでバルシは、プランBであるコンパニア・エネルジェティカ・デ・サンパウロ（CESP）に移った。

1970年代初頭、バルシは監査役の給料をできるだけ貯めて会社の株を買い始めた。

それ以来、バルシは多くのヒットを飛ばし、彼の両親は彼を配当王とし、50年以上の投資歴を持つ証券取引所最古参の投資家の一人とした。

ルイス・バルジの財産物語

ルイス・バルシはブラース地区での質素な幼少期から、20億レアルの純資産を持つに至った。

私たちは、この投資家が配当の良い企業に賭けていることを知っている。

もちろん、過去に最も永続性の高いセクターとして調査されたセクターにポートフォリオを集中させることも忘れてはならない。

その意味で、ルイス・バルジの投資は発電・送電会社に集中している。 電力、石油会社、パルプ・製紙 e 銀行である。

彼のポートフォリオには約15社があり、その多くは20年以上投資家としてバーシと付き合っている（覚えておいてほしい：彼は長期的な投資家なのだ！）。

以下は、配当王のポートフォリオに含まれる企業の一部である：

• AESティエテ
• ブラジル銀行
• BBセキュリティ
• ブラスケン
• CESP
• エレトロブラス
• エタニット
• イタウサ
• クラビン
• サンタンデール
• スザノ
• ウルトラパー

バルジ流投資法

バルシ流投資法を理解するのは至って簡単だ。

この投資家によれば、この分野で儲ける最善の方法は、好配当を支払う多年生セクターの企業の株を買うことだという。

加えて、もう一つのポイントは、危機の場合など、株式価値を下回って取引されている企業に基本的に焦点を当てることである。

そして魔法の公式を締めくくるには、忍耐を加える。

投資のリターンを待つ忍耐力がないのだから。

しかし、バルシによれば、このメソッドに従いたければ、かなりの規律と忍耐が必要だという。

というのも、このモデルでは、投資家は成功の見込みのあるビジネス・プロジェクトに賭けているのであり、株式の先を見据えている。

バルシによれば、"売り急ぐことなく、ファンダメンタルズのある企業に投資すれば、誰でも儲かる。 しかし、その収益を得るための優れた戦略をもって行えば、その人は億万長者になる"。

言い換えれば、小株主として行動し、多くの収入を得たいのであれば、忍耐強く、不安を管理することである。

ルイス・バルジの著書

億万長者をボベスパ指数の初心者投資家に近づけるために スノー・リサーチ バルシとの会話に基づいた記事をソーシャルメディアに掲載。

その中で、ルイス・バルシは株式市場に投資したい人にブラジル人作家デシオ・バジンの本を勧めている、 「手遅れになる前に株で富を築こう .

亡くなった著者はジャーナリストとして、また株式トレーダーとして活躍し、ルイス・バルシの投資手法と非常によく似た投資法を用いていた。

ルイス・バルシの物語に関するこのコンテンツはいかがでしたか？ Capitalistを閲覧して、世界で最も裕福で成功した男性に関する他の記事にアクセスしてください！